超級交易員的本事

2016年3月16日

書名：交易本事：邁向頂尖操盤手的獲利心法

原文書名：Super Trader: Make Consistent Profits in Good and Bad Markets (Expanded Edition)

作者：樊恩．薩普（Van K. Tharp）

出版日期：2016年3月31日

這本書是寫給想要全職做金融交易的人看的。作者講得相當全面，主要內容包括如何駕馭交易心理（交易人的自我修練，約佔40%的篇幅）、設計交易事業計畫、建立交易系統、擬定部位規模設定策略（決定每一筆交易冒多大的風險），以及避免犯錯、提升交易效率。

作者提出的要求很高，例如要求有意全職做交易的人花至少半年時間自我修練，徹底了解自己是怎樣的人（這樣才能設定適合自己的交易目標、建立適合自己的交易系統），釐清個人心理問題如何影響交易（進而設法克服問題），並且下定決心投入交易事業。

這種要求對多數人來說可能太高了。不過，即使你沒有想當全職交易人，甚至不是想當交易人（而是想當投資人），看這本書仍然可以得到不少有益的概念。

例如作者提醒讀者，做金融交易要對自己的交易結果完全負責：「交易人知道績效取決於個人心理，因此花很多時間自我修練。交易人對自己的交易結果完全負責，不怪罪別人或其他事物。他們不替自己的績效找辯解理由，也不會對結果感到內疚或羞愧。他們只是假定自己創造了這些結果，而如果能夠避免犯錯，將可創造較好的結果。」（第三部「成功的共同要素」一節）

書中一再提到交易的金科玉律：Cut your losses short and let your profits run! 第五部「避免預測市場走勢」一節便言簡意賅地說：「果斷停損、放手讓利潤擴大，同時控制好風險以免破產，才是真正能替你賺錢的做法。等到這些觀念成為你的直覺時，你便掌握了交易成功的訣竅。」

第一部「誠實地自我評估」一節也提到這原則：「你應該捨棄複雜，追求簡單。頂尖交易人總是實踐簡單原則的人。例如在最近一次研討會上，一名交易人便說：『我就只是買正在漲的東西。如果它走勢對我不利，我會馬上出場。如果它走勢對我有利，我會放手讓利潤擴大。我靠這麼做賺了很多錢。』這便是踐行簡單原則。不過，你必須心思純淨，而且注意市場動態，才能做到這件事。心思是否純淨是關鍵所在。」

第一部「決心投入」一節提醒讀者，設定目標並決心投入，才有可能成功。這道理值得所有人好好想想，以下是相關段落：

你心裡必須有個目標，而且必須強烈渴望達成目標，這樣你才會去完成所有的必要工作。這便是決心投入的本質。多數人並未意識到決心投入和努力工作是交易成功的必要條件，因為你根本不需要這兩個條件，就能開始做交易。雖然我可以告訴學員什麼事情很重要，我不能賦予他們這種投入的決心。希望認真交易的人，必須有強烈的投入決心，才能掌握交易成功的要素。

如果你沒有投入任何事業的決心，情況會如何？想像一下，有個人開車亂繞，並沒有想去哪裡。就叫他亨利吧。亨利把車停在一家快餐店，叫了一客三明治。結果這份三明治是他吃過最差的：土司烤焦了，餡料零零落落，醬汁是酸臭的。亨利抱怨連連，向餐廳裡其他顧客說這三明治有多爛。餐廳經理很不高興，把亨利趕走。亨利因此暴怒，開始在當地報紙攻擊這家餐廳，希望能迫使它關門。這件事鬧了好幾個星期，但亨利願意花這個時間，因為他沒有其他的事情要做。

一個人沒有決心投入任何事情，會很容易遇到令他分心的事。亨利沒有地方想去，沒有激勵他的力量，因此執著於追究一客難吃的三明治，為了對付那家餐廳而耗費自己大量時間。如果你打算從A點走到B點，但沒有到達B點的決心，你在途中遇到任何障礙，都可能磨蹭良久，而不是逕自繞過它，繼續往目的地前進。

再想像一下，有個人三小時之後有個重要的約會。我們叫她凱蒂吧。凱蒂開兩個半小時的車可以到達約會的地點，途中她剛好也光顧亨利抱怨的那家餐廳，而且吃到同樣難吃的三明治。這個三明治會令她不顧一切糾纏下去嗎？不會，凱蒂可能會抱怨並丟掉這個三明治，但她會繼續上路，因為她有更重要的事。她可能會到另一家餐廳買點東西吃，也可能會放棄午餐。對凱蒂這種決心投入某件事的人來說，最重要的是到達目的地。因此，途中遇到任何令她分心的事，她都不會磨磨蹭蹭。

依我的經驗，如果你沒有決心成為優秀的交易人，你會因為無數令你分心的事而耗費大部分時間。你會抱怨交易成功必須做的事太多，令你忙不過來，但其實你多數時間都浪費在一些不重要的事情上。

如果你決心成為優秀的交易人，你會全力以赴，完成所有的必要功果，不會因為小事而迷失。遇到令你分心的事，你會繞過它，專注於自己的目標。這便是決心投入的力量，是交易成功的必要條件。

這本書是重譯增修版。2010年1月中譯本書名為《想法對了，錢就進來了：技術分析沒有告訴你的獲利心法》，如果你看過並覺得內容不錯，建議你購買新版閱讀，相信你會覺得值回票價。